Etikettarkiv: Amortering

Bubblan spricker

Vad är det som har gjort bostadsmarknaden så sjuk? Om vi köper en produkt så räknar vi med att den förlorar i värde medan vi använder den. Behöver vi ta ett lån för att betala (för att köpa en bil t.ex.) så försöker vi amortera lånet på en rimlig tid. Men, när svensken köper en bostad så räknar vi med att kunna sälja den med förtjänst om ett antal år. Vilket gör att vi ofta inte har något som helst intresse av att amortera lånet. Vi räknar ju med att sälja med vinst så att vi kan betala lånet med vinsten.

Drömbostaden

Vi tar så höga lån för att ha råd att köpa vår bostad att vi helt enkelt inte har råd att amortera lånen. Men, det är ju å andra sidan inget problem eftersom vi kan sälja med vinst om ett antal år. Med de låga räntor på lånen som vi har i dag så blir ju kostnaden för att bo trots allt inte så stor.

Egentligen finns det bara ett litet problem med denna situation. Det kommer en dag när räntan går upp. Tusentals och åter tusentals svenskar som sitter med bostadslån så höga att redan med dagens låga räntor har dom bara råd med räntorna. Dom har inte ens råd att amortera på lånen. Vad händer den dag räntan går upp? För om det är något som står klart, så är det att räntorna kommer att gå upp. Kanske inte i år, men dom kommer att gå upp. Det står klart.

Den dag räntan går upp kommer det att avslöjas hur många som faktiskt köpt för dyrt. Har man inte råd att idag amortera på lånen kommer man den dag räntan stiger inte ens ha råd att betala räntan. Då kommer en hel del tvingas sälja, på en marknad där priserna går ner. Det vill säga en hel del kommer att tvingas sälja med förlust och kanske inte ens få så mycket betalt att man kan betala av det gamla lånet. Detta kallas att bostadsbubblan spricker.

Vad kan man göra åt detta? Jo, en sak man kan göra är att införa regler som tvingar den som tar lån för att köpa hus att också amortera på lånet. Man kan tvinga den som tar ett stort lån i förhållande till sin inkomst att amortera så att lånen krymper. Vilket är just något som politikerna bestämt. Som en bieffekt har även priserna på bostäder gått ner. Det vill säga något positivt. Går priserna ner blir det fler som skulle få råd att köpa.

Kort sagt. Bostadsmarknaden är sjuk, men amorteringskrav och andra åtgärder kan kanske bota den!

Lämna en kommentar

Under Bostadspolitik

Det har varit dags, men ingen vågar

Hus

Både svenska ekonomer och internationella ekonomer har under en tid tyckt att Sverige borde börja avveckla ränteavdragen. Verkligheten är dock den att ingen politiker med makt vågar vara den som tar beslutet. Den dag räntorna börjar stiga kommer avdragen kosta statskassan enorma belopp. Detta samtidig som avdragen hjälper till att blåsa upp en bostadsbubbla som riskerar spricka. Det börjar dock att röra på sig. Alla partier förutom Socialdemokraterna och Moderaterna har numera gått ut med krav på att en avveckling / minskning av ränteavdragen ska påbörjas. Även Socialdemokraterna börjar nu inse att dom måste våga ta beslutet. Verkligheten är ju den att bostadsköpare med mycket stora skulder kommer att få svåra problem den dag räntan stiger. För stiga kommer den att göra. Kommer dessutom avdragen att skäras ner samtidigt blir kostnaden för dessa ännu större. Verkligheten är dock den att en minskning skulle ha inletts redan för många år sedan.

Ett sätt att sluta blåsa upp bostadsbubblan ännu mer har ju varit kraven på amortering. Jag för min del kan inte förstå alla de bostadsköpare som INTE passat på att amortera sina lån så mycket som överhuvudtaget är möjligt nu medan räntan är så låg. Hur tänker den skuldsatta som har miljonlån i banken men inte anser sig ha råd att amortera? Vad vi vet är ju att räntan kommer att stiga. Om man inte har råd att amortera lånet i dag, hur har dom då tänkt att dom ska ha råd att betala den högre räntan i morgon? Hade man amorterat så mycket som möjligt skulle ju i varje fall den skuld som räntan räknas på bli lite lägre.

Jag är rädd för att vi kommer att få se många som får enorma problem om några år. Kraftigt höjda räntekostnader. Enorma miljonskulder. Sänkta avdragsmöjligheter av räntan. Till detta sjunkande bostadspriser. Stackare!

Lägg då till att bland annat EU:s ekonomer anser att beslutet att avskaffa Fastighetsskatten var dåraktigt och att denna borde återinföras.

Lämna en kommentar

Under Ränteavdrag

Lånebubblan

Bankernas mottoIngen kan väl ha missat diskussionen om ifall det ska införas någon form av amorteringskrav på våra banklån. De flesta verkar ganska eniga om att vi (dvs vi svenskar) har lånat upp för mycket pengar och att det är oroväckande att vi i så liten utsträckning amorterar på dessa lån. I våras kom Finansinspektionen med ett förslag som innebar att bostadslånen skulle amorteras ner till 50% av fastighetens värde. Men förslaget drogs tillbaka eftersom det bedömdes som osäkert om man hade de juridiska möjligheterna att ställa dom kraven. Men det ligger mycket i förslagen på amorteringskrav. Att vi i dag med de låga räntor som gäller i många fall inte ”har råd” att amortera på lånen varslar ju om en rejäl krasch den dag räntorna stiger rejält. Har vi inte råd att amortera när räntorna är så låga som dom är i dag, hur ska vi klara höjda räntor? Ur många synpunkter vore det alltså lämpligt att passa på att amortera rejält på våra lån nu, när så lite går till räntor så att skulden är lägre den dag räntorna stiger. I dagarna såg jag en tabell över vilka det är som är högst belånade. Och, det visar sig att det är inte låginkomsttagare som tvingats ta lån för att ordna boende. De stora skulderna har människor med höga inkomster som kan tyckas ha större möjligheter att finansiera sina investeringar utan skuldsättning. Avdragsmöjligheten på skatten för våra skuldräntor ifrågasätts dessutom allt mer av ekonomer. Skulle denna avdragsmöjlighet begränsas eller helt tas bort blir situationen ännu svårare vid höjda räntor. Det är alltså nu när räntorna är låga som vi kan förvänta oss eventuella förändringar på det området. Hur som helst såg jag en tabell över i vilka kommuner innevånarna är högst skuldsatta, räknat som skuld i förhållande till inkomst. De tio kommunerna i ordning är Vaxholm, Lidingö, Värmdö, Danderyd, Vellinge, Nacka, Sundbyberg, Solna, Ekerö och Stockholm. Här ligger skuldkvoten på mellan 517% till 455%. Dvs genomsnittsinnevånaren i Vaxholm har drygt 5 gånger så hög skuld som årsinkomsten. Det kostar på att bo kring Stockholm (9 av de 10 kommunerna ligger ju i och omkring Stock holm). Enda undantaget är moderatghettot i Skåne – Vellinge. Kan man göra en enkel generalisering, Moderater är mer skuldsatta än andra? Hur som helst tjänar bankerna slantar ändå.

Lämna en kommentar

Under Banklån

Något är sjukt

Reaktionerna på gårdagens besked om ett kommande amorteringskrav på nya bostadslån fortsätter att strömma in. Och en hel del reaktioner tyder på en stor okunnighet och på att det faktiskt är en sjuk marknad. På många håll varnas för att kostnaderna kommer att öka. Observera att man skriver / säger att ”kostnaderna” skulle öka. Jag skulle vilja säga att kostnaderna kommer att minska. Däremot kanske utgifterna ökar för en del. Men att amortera ett lån är ingen kostnad, det är ju bara en minskning av sparandet för att minska skulden. Räntan är däremot en kostnad. Om du amorterar på lånet blir lånet mindre och kostnaden (alltså räntan) blir lägre. Att amortera kanske gör att du får en mindre disponibelt belopp. Men att ha ett lån som man inte amorterar på är en sjuk företeelse. I Aftonbladet (och på andra håll) hittar jag varningar som: – ”Varningen: Nu kan bostadspriserna rasa”. Om priserna på hus minskar så blir det billigare att köpa hus, dvs man behöver låna mindre, dvs kostnaden för ränta på lånet minskar. Men bostäder verkar inte vara en normal vara man köper. Priset på en bostad ska fortsätte uppåt i en kurva som fortsätter i all evighet. Det är en sjuk marknad som beror på att det finns brist på bostäder. Om man bygger ett hus för 2 miljoner ska det begagnat helst vara värt 3 miljoner några år senare. Bostäder har blivit en spekulationsvara på en sjuk marknad. Läs t.ex. här och här.

Lämna en kommentar

Under Bolån

Kanske rätt medicin

Bankernas girighetFinansinspektionen tänker ställa krav på att bostadslånen måste amorteras. Men alla tycker inte att det är ett bra förslag. Bankerna verkar inte allt för entusiastiska. Men uppriktigt sagt begriper jag inte en del av kritiken. Vi har tyvärr hamnat i en situation där många tar mångmiljonlån för att köpa övervärderade bostäder. Lån som man sedan inte amorterar alls på utan räknar med att prisökningarna kommer att fortsätta i all evighet så att man ändå en dag kan sälja med vinst och betala sina lån. Men denna taktik fungerar bara så länge räntan är låg som den är nu och priserna fortsätter uppåt i en aldrig sinande bobubbla. Men det kommer en dag när prisökningen tar slut. Det kommer en dag när man kanske förlorar jobbet och inte längre har råd utan måste sälja – med förlust – och inte får in pengar så att lånen kan betalas. Det kommer en dag när bubblan brister. Jag finner det vara helt osannolikt att vi har fått en kultur där människor skuldsätter sig upp över skorstenen, precis klarar av dagens låga räntor och tror att skulden är något som bara ska finnas där i all framtid. Det är väl självklart att målet ska vara att man blir skuldfri, dvs att målet är att amortera på lånet så att detta krymper. Vi lever i ett sjukt samhälle där den genomsnittlige svensken i dag har en skuld som motsvarar nästan 2 årslöner – och amorterar inte på den skulden. Men bankerna tjänar bra med slantar på förhållandet.

Lämna en kommentar

Under Bankerna